Información básica para el inversor

• HOUSERS no es una entidad de crédito ni una empresa de servicios de inversión. No está adherida a ningún fondo de garantía de inversiones ni a ningún fondo de garantía de depósitos. Por tanto, el capital invertido no está cubierto por estos fondos.
• Los proyectos de financiación participativa publicados en la web no son objeto de autorización ni de supervisión por la Comisión Nacional del Mercado de Valores ni por el Banco de España ni por ningún otro regulador, nacional o extranjero.
  Asimismo, se informa que la información facilitada por los promotores no ha sido revisada por la Comisión Nacional del Mercado de Valores ni constituye un folleto informativo aprobado por esta.
• HOUSERS no proporciona asesoramiento financiero y nada en esta web debe interpretarse como tal.
• La información que aparece en esta página es para fines de información general y no constituye un asesoramiento específico.
• La inversión en los proyectos publicados por HOUSERS implica los siguientes riesgos:
  • Riesgo de pérdida total o parcial del capital invertido y riesgo de no obtener el rendimiento dinerario esperado. Los préstamos son participativos, por lo que el interés percibido por el inversor se determinará en función de la evolución de la actividad de la empresa prestataria y los créditos de los inversores se situarán después de los acreedores comunes de la empresa prestataria. Existe por tanto de no obtener la rentabilidad esperada o, incluso, de no obtener rentabilidad alguna y perder la inversión efectuada.
    Asimismo, como se ha indicado anteriormente, la inversión no está garantizada y en caso de insolvencia de la empresa prestataria, ni HOUSERS, ni ningún fondo de garantía, garantizarán la recuperación de la inversión.
  • Riesgo de iliquidez para recuperar la inversión, esto es, si un inversor quiere liquidar su inversión antes del término previsto, esta liquidación puede demorarse. Generalmente, los proyectos de financiación publicados en HOUSERS son a medio o largo plazo, y las inversiones en ellos no pueden considerarse líquidas.
  • El promotor puede acumular más de un proyecto en la plataforma lo que conlleva un riesgo adicional de concentración.
  • El promotor tiene unos recursos propios limitados de forma que su responsabilidad en el proyecto queda limitada a esos recursos.
  • Asimismo, cuando el proyecto de financiación se instrumente mediante la emisión de valores, existen los siguientes riesgos:
    • Riesgos ligados a la transmisibilidad de los valores: se deben tener en cuenta las restricciones a la libre transmisibilidad de los valores inherentes al régimen jurídico de las sociedades que los hayan emitido, o las restricciones que se hayan establecido en los estatutos sociales o pactos parasociales de las mismas.
    • Riesgo de dilución: asimismo, se debe considerar el riesgo de dilución, esto es, que el porcentaje de participación adquirida por el inversor en el capital de la sociedad financiada disminuya como consecuencia de ampliaciones de capital posteriores, a las que el inversor decida no acudir, ya que su participación se reducirá de manera proporcional al número de nuevas participaciones creadas.
    • Riesgo de no recibir dividendos (rentas que paga la empresa a sus socios cuando obtiene beneficios y se cumplen los requisitos establecidos legalmente): no existe seguridad ninguna de que la sociedad financiada vaya a obtener beneficios ni de que, teniéndolos, la Junta General de Socios apruebe su distribución, ya que los socios pueden adoptar, con el régimen de mayorías establecido en la ley aplicable, en sus estatutos sociales y, en su caso, en los pactos parasociales existentes, el acuerdo de reinvertir esos importes en el negocio o de dotar reservas legales, estatutarias o voluntarias.
    • Riesgo de no poder influir en la gestión de la sociedad. La capacidad del inversor de influir en la gestión de la sociedad financiada vendrá fijada por su porcentaje de participación en la misma que, como hemos dicho, puede verse diluida en el futuro.

HOUSERS es una plataforma de financiación participativa cuya actividad consiste en poner en contacto, de manera profesional y a través de la página web www.HOUSERS.com a una pluralidad de personas físicas o jurídicas que ofrecen financiación a cambio de un rendimiento dinerario (inversores) con personas físicas o jurídicas que solicitan financiación en nombre propio para destinarlo a un proyecto de financiación participativa (promotores).

La inversión en los proyectos publicados por HOUSERS se instrumentará, bien a través de la solicitud de préstamos, participativos o a tipo fijo, bien a través de la creación y asunción de participaciones de sociedades de responsabilidad limitada.

Los proyectos de inversión publicados en HOUSERS consistirán en la financiación a un promotor para la adquisición de activos inmobiliarios, su posible explotación en arrendamiento y su venta en el mercado transcurrido un cierto plazo (en adelante, “la Oportunidad” o “las Oportunidades”). A menudo, la financiación concedida se utilizará también para llevar a cabo la reforma integral de los activos inmobiliarios adquiridos, para aumentar así su valor y rentabilidad. Los proyectos seleccionados por HOUSERS pasan, en primer lugar, un cribado mediante herramientas de “Big Data” y, posteriormente, una revisión exhaustiva en la que HOUSERS verifica la situación del promotor y del activo inmobiliario desde el punto de vista legal y técnico.

El promotor es quien contacta directamente con Housers y remite de forma electrónica toda la información requerida para que se pueda efectuar una análisis detallado de la propuesta con el fin de estimar su viabilidad y poder proceder a su publicación.

HOUSERS analiza rigurosamente los proyectos de inversión que recibe de los promotores con base en criterios homogéneos y no discriminatorios, a los efectos de verificar la viabilidad de los mismos y de proteger los intereses de los inversores. Para ello, antes de la publicación de los proyectos, realiza las siguientes actuaciones:

• Análisis de documentación legal: se revisan la totalidad de la documentación legal relativa al promotor y adicionalmente la totalidad de los documentos relativos al activo que el promotor va a adquirir y explotar, tales como notas simples de los inmuebles, certificados catastrales, títulos de propiedad, certificados de aprobación de la Inspección Técnica del edificio, certificado energéticos, justificantes de pago de los últimos cuatro años del Impuesto de Bienes Inmuebles (IBI), certificado expedidos por los administradores de la finca constatando la situación económica del bien en relación a la Comunidad de Propietarios de la que participa, en su caso, contratos de seguro, facturas de suministros y boletines eléctricos.
  Asimismo, si la financiación solicitada por el promotor va a utilizarse para la adquisición y/o explotación de locales comerciales, HOUSERS analiza también la información correspondiente a la viabilidad del negocio (licencias de apertura o funcionamiento y licencias de actividad).
  Si la financiación solicitada por el promotor va a utilizarse en relación con activos arrendados, HOUSERS verifica la documentación asociada al contrato de arrendamiento (contrato de alquiler, justificación de pagos de las rentas, identificación del arrendatario y del avalista (tanto personal como bancario, en caso de que los hubiera).
• Análisis técnico-financiero:
  • HOUSERS realiza una visita al bien inmueble en relación con el cual el promotor solicita financiación, junto con un técnico competente, para verificar el estado en el que se encuentra el activo, tanto su continente como su contenido, y durante la cual se recaba toda la información posible con el fin de asegurar la exactitud y certeza de toda la información legal obtenida.
  • HOUSERS lleva a cabo un estudio de mercado de la zona donde se asienta el activo.
  • HOUSERS elabora un plan de desarrollo económico-financiero del proyecto en términos objetivos y en base a posiciones conservadoras, que servirá para contrastar las proyecciones ofrecidas por el promotor.
  • HOUSERS utiliza herramientas de análisis tecnológico de la información, que analizan datos de manera segmentada y geo-localizada, en base a fuentes de información de instituciones públicas y entidades privadas. Este servicio es prestado por una entidad externa, y sirve de asesoramiento para entender la dinámica del mercado.

1. OPORTUNIDADES DE PRÉSTAMO PARTICIPATIVO
   Los préstamos participativos son préstamos cuya característica es que los intereses que recibe quien presta el dinero dependen de los beneficios obtenidos por quien recibe el préstamo. Pueden caracterizarse por la mínima inversión y por tanto asunción del riesgo por parte del promotor, de manera que los inversores soportan de manera casi íntegra el riesgo del proyecto cuestión que debe quedar adecuadamente valorada a la hora de realizar la inversión.
   
   Estas oportunidades se clasifican en dos modalidades:
   
   
   • MODALIDAD DE INVERSIÓN
     • En estas oportunidades los inversores financian mediante préstamos participativos la compra, reforma y venta por parte de un promotor de un proyecto inmobiliario. Se trata de préstamos con un plazo de vencimiento estimado que oscila entre 12 y 36 meses. Estos préstamos devengan un interés variable, que se determinará en función del resultado de la venta del bien inmueble subyacente y, en su caso, por el de su explotación. En el momento de la publicación de la Oportunidad, el promotor fija como objetivo un precio de venta y, cuando termina la obra del inmueble, añádiendo valor al mismo, procede a buscar comprador y vender el inmueble.
       Para facilitar la comparabilidad de los proyectos publicados, HOUSERS aplica la siguiente fórmula para estimar la rentabilidad total de cada proyecto bajo esta modalidad:
       
       Ingresos de Explotación Netos acumulados durante el Periodo de Interés x 100
       Importe agregado de los Préstamos
       
       Siendo:
       
       • los "Ingresos de Explotación Netos", la diferencia entre los Ingresos de Explotación efectivamente percibidos durante el correspondiente Periodo de Interés, descontado en su caso, el % que sobre los mismos retenga en su propio beneficio el promotor, y que figurará en la documentación que se publique sobre el proyecto, y los Gastos de Explotación satisfechos o imputados (incluyendo, en su caso, los Gastos de Explotación) durante el correspondiente Periodo de Interés, y
       • el "Importe agregado de los Préstamos", el resultado de agregar el principal pendiente de amortización de todos los Préstamos obtenidos por la Sociedad Promotora en relación con la Oportunidad.
   
   
   • MODALIDAD DE AHORRO
     • En estas oportunidades los inversores financian mediante préstamos participativos la compra y/o reforma y explotación por parte de un promotor de una oportunidad. Son oportunidades con un plazo de duración estimado que oscila entre 36 y 60 meses. En este tipo de préstamos la rentabilidad está vinculada al rendimiento por alquiler, es decir, al rendimiento que se obtenga de la explotación del inmueble objeto de la oportunidad.
       A través de la siguiente fórmula estimamos la rentabilidad anual publicada en la oportunidad:
       
       Ingresos de Explotación Netos acumulados durante el Periodo de Interés x 100
       Importe agregado de los Préstamos
       
       Siendo:
       • los "Ingresos de Explotación Netos", la diferencia entre los Ingresos de Explotación efectivamente percibidos durante el correspondiente Periodo de Interés, descontado en su caso, el % que sobre los mismos retenga en su propio beneficio el promotor, y que figurará en la documentación que se publique sobre la Oportunidad, y los Gastos de Explotación satisfechos o imputados (incluyendo, en su caso, los Gastos de Explotación) durante el correspondiente Periodo de Interés, y
       • el "Importe agregado de los Préstamos", el resultado de agregar el principal pendiente de amortización de todos los Préstamos obtenidos por la Sociedad Promotora en relación con la Oportunidad
       
       
2. MODALIDAD TIPO FIJO
   Estas oportunidades se clasifican en tres modalidades:
   
   
   • MODALIDAD DE INVERSIÓN TIPO FIJO
     • Son préstamos con un plazo definido previamente que oscila entre 6 y 24 meses donde los inversores conceden un préstamo a tipo fijo a un promotor inmobiliario para un proyecto de la tipología compra, reforma y venta de un inmueble.
       
       En este caso el promotor amortizará y cancelará los intereses pactados al vencimiento del préstamo. En esta modalidad de proyectos no se generan intereses mensuales.
       En los préstamos de inversión a tipo fijo, si bien es cierto que son operaciones cuyo fin es la venta, la rentabilidad no depende de la venta del inmueble, sino que los inversores reciben los intereses pactados a la finalización del préstamo.
       A través de la siguiente fórmula estimamos la rentabilidad anual publicada en la oportunidad:
       
       (C x R/100 x T) / 360
       
       Donde:
       "C" es el importe de los Préstamos pendiente de reembolso;
       "R" es Tipo de Interés (en tanto por ciento), y
       "T" es la duración del Período de Interés en días.
   
   
   • MODALIDAD DE AHORRO TIPO FIJO
     • Son préstamos con un plazo definido previamente que oscila entre 36 y 60 meses donde los inversores conceden un préstamo a tipo fijo a un promotor inmobiliario para un proyecto de la tipología compra y/o reforma y alquiler de un inmueble/s.
       
       En los préstamos a tipo fijo de la modalidad de ahorro, si bien es cierto que son operaciones cuyo fin es el alquiler, la rentabilidad de los inversores no depende de la explotación o venta del inmueble, sino que los inversores reciben los intereses mensuales pactados hasta que el promotor amortice todo el préstamo.
       
       A través de la siguiente fórmula estimamos la rentabilidad anual publicada en la oportunidad:
       
       (C x R/100 x T) / 360
       
       Donde:
       "C" es el importe de los Préstamos pendiente de reembolso;
       "R" es Tipo de Interés (en tanto por ciento), y
       "T" es la duración del Período de Interés en días.
   
   
   • MODALIDAD DE PROMOTOR TIPO FIJO
     • Son préstamos con un plazo estimado que oscila entre 6 y 60 meses donde los inversores conceden un préstamo a tipo fijo a un promotor inmobiliario para un proyecto de mayor volumen como por ejemplo modalidades de obra nueva o rehabilitación de varias unidades.
       
       En este caso se empiezan a generar ingresos desde el primer mes en función del interés pactado previamente con el promotor. En los préstamos a tipo fijo la rentabilidad no depende de la explotación o venta del inmueble, sino que los inversores reciben los intereses mensualmente pactados hasta que el promotor amortice todo el préstamo.
       A través de la siguiente fórmula estimamos la rentabilidad anual publicada en la oportunidad:
       
       (C x R/100 x T) / 360
       
       Donde:
       "C" es el importe de los Préstamos pendiente de reembolso;
       "R" es Tipo de Interés (en tanto por ciento), y
       "T" es la duración del Período de Interés en días.


3. OPORTUNIDADES DE EQUITY.
   Son oportunidades a corto, medio o largo plazo. La inversión se materializa mediante la toma de una participación en el capital social del promotor del proyecto (sociedad de capital) mediante la suscripción de valores emitidos con ocasión de una ampliación de capital, con lo que el inversor se convierte en socio de la sociedad que solicita la financiación en proporción a la inversión realizada. La sociedad financiada podrá aplicar la financiación recibida de los inversores para la adquisición de inmuebles para arrendamiento o no. En el momento de la ampliación de capital, la sociedad financiada, además de definir el plazo estimado para la venta del inmueble, fijará un objetivo de precio de venta y, cuando éste se alcanza, procederá a buscar comprador y vender el inmueble. Una vez que se vende el inmueble, se liquida y disuelve la sociedad para devolver el capital invertido a cada inversor.

En mayo de 2019 Housers fue pionero al externalizar el análisis de riesgo de proyectos en aras de una mayor neutralidad y transparencia. En ese momento la compañía elegida fue Silva & Asociados, especializada en análisis de riesgo. Se creó una metodología exclusiva para el análisis de proyectos publicados en una plataforma de financiación participativa.

Podemos decir, después de 87 proyectos publicados en nuestra plataforma con su correspondiente análisis de riesgo, que este paso ha constituido una gran innovación dentro del sector crowdlending: ninguna plataforma ofrece esto en la actualidad y es muestra del compromiso de Housers con sus inversores.

En Octubre de 2020 decidimos dar un nuevo paso creando un grupo de empresas que puedan prestar este servicio siempre desde la más alta calidad,con los máximos niveles de rigor e idéntica metodologia. El objetivo de la creación de este grupo es:

• Reforzar la neutralidad y transparencia con distintas fuentes de análisis de riesgo basadas todas ellas en una misma metodología comparable.
• Reducir los tiempos de publicación de un proyecto.
• Incorporar más conocimiento y experiencia al análisis de riesgo actual.
• Eliminar la dependencia total de una única empresa externa, haciendo más competitivos los precios de los análisis.

¿ Qué empresas forman el grupo de análisis de riesgo?

Desde hoy, los scorings de cada proyecto podrán ser realizados por las siguientes compañías con las que Housers tiene acuerdos:

Proyectos CIGA
Son un grupo empresarial multidisciplinar de prestación de servicios profesionales a las empresas. Durante más de 15 años han asesorado e intermediado con éxito un gran número de transacciones de valoraciones  de empresas y proyectos en diversos sectores, lo que les  permite entender y analizar compañías de perfiles muy variados, aportando una visión externa, aséptica y profesional. Actualmente cuenta con más de 120 colaboradores, 17 socios y 6 oficinas repartidas.

CARLAC
Es una firma independiente de asesoramiento financiero y estratégico en operaciones corporativas. El equipo de Carlac Capital opera en el mercado desde hace más de 20 años, con experiencia en firmas de primer nivel en el sector financiero, en empresas industriales, y de capital riesgo. Además, el equipo de Carlac cuenta con el apoyo de un comité de inversiones y asesores estratégicos de probado éxito empresarial en el sector inmobiliario. Entre las operaciones destacadas en el sector inmobiliario son: adquisición de Servihabitat, compra de 115 establecimientos hoteleros como garantía real o el  asesoramiento a la SOCIMI española Grupo Lar en la estructura, valoración y levantamiento de capital para la inversión de un nuevo vehículo centrado en activos residenciales.

Silva & Asociados
Con sede en Madrid, está formada por profesionales con amplia experiencia en el análisis estratégico, cuyo objetivo es prestar asesoramiento de calidad a compañías pequeñas y a compañías de capital familiar, cubriendo todos los aspectos relacionados con el mundo de la inversión, desinversión y financiación. Entre los principales clientes de Silva & Asociados destacan: ACCIONA INFRAESTRUCTURAS S.A., SACYR S.A., EROSKI, SCHWEPPES, KIA España. Silva & Asociados siempre actúa desde el punto de vista del consumidor y, por lo tanto, en nuestro caso, del inversor. Por lo tanto, es importante destacar que la estrategia de la empresa puede aportar una mayor transparencia e imparcialidad a la hora de determinar la puntuación de un proyecto. Es la con la que hemos trabajado desde mayo de 2019.

¿Cómo funciona el scoring?

El scoring se define como el análisis objetivo o imparcial de los parámetros principales de una compañía, un producto financiero o un proyecto de inversión, siendo su finalidad la obtención de una evaluación.

El objetivo es conseguir un "Scoring global". Para la consecución de dicho objetivo se realiza un análisis en 2 vertientes:

1. Análisis estático: comparación de datos en un momento fijo del tiempo, en este apartado se incluyen: Promotor y Garantías. En cuanto al promotor, los datos que se tienen en cuenta son:
   • Experiencia del promotor;
   • Número proyectos del promotor;
   • Ratios de liquidez;
   • Ratios de endeudamiento;
   • Ratios de gestión de activos;
   • Ratios de plazos;
   • Ratios de rentabilidad;
   • Ratios operativos.

   En paralelo, se realiza un análisis de garantías y, en caso de cubrir el importe del préstamo, aumenta una categoría. En caso de no cubrirse, desciende una categoría.

2. Análisis dinámico: se detallan los parámetros objeto de análisis para cada tipo de proyecto en cada una de sus vertientes.
   
   
   
   La clasificación de los proyectos será la misma a través de un scoring alfabético, muy similar al comúnmente aceptado, cuyo detalle de niveles y calidad es el siguiente:
   
   
   
   Con anterioridad a mayo de 2019, el scoring lo hacia el Departamento de Riesgos de Housers, el cuál realizaba un análisis exhaustivo de todos los riesgos asociados a cualquiera de las oportunidades.

¿En qué se basaba el scoring en Housers?

En Housers desarrollamos un sistema de Scoring. Mediante una serie de variables se ofrecía una mayor o menor puntuación en función del riesgo:

• Un 50% de la calificación de riesgo proviene del análisis desde el punto de vista inmobiliariode la oportunidad;
  1. Localización
  2. Experiencia del promotor
  3. Precio de venta
  4. Construcción
  5. Precio de tasación
  6. Precio Big Data.
• El otro 50% proviene del análisis financiero;
  1. Ratios financieros,
  2. Fondo de maniobra
  3. Modelos de capacidad crediticia
  4. Garantías

Y después de este análisis los proyectos se clasificaban de esta forma:

Las tarifas aplicables por HOUSERS a inversores y promotores son las siguientes: Folleto de Tarifas Máximas y Gastos Repercutibles.

Para evitar conflictos de interés, HOUSERS tiene aprobado un Reglamento Interno de Conducta cuyo contenido puedes consultar aquí: Reglamento Interno de Conducta.

Si los inversores desean remitir quejas o reclamaciones a HOUSERS, la forma de hacerlo puede consultarse aquí: Reglamento de Defensa del Cliente. Pueden dirigir sus quejas o reclamaciones a la siguiente dirección de correo: atencionalcliente@housers.com

Mecanismos en caso de cese de la actividad

Dado que la Web habilitada por Housers se basa en sistemas de software, hardware e Internet, Housers no garantiza el acceso y uso continuado o ininterrumpido a la Web. En consecuencia, el sistema puede eventualmente no estar disponible debido a casos fortuitos o de fuerza mayor, así como dificultades técnicas o fallos de Internet, o por cualquier otra circunstancia ajena a Housers. En tales casos se procurará restablecerlo con la mayor celeridad posible sin que por ello pueda imputársele algún tipo de responsabilidad a Housers.

Housers no será responsable por ningún error u omisión contenidos en la Web. Los Usuarios no podrán imputar a Housers responsabilidad alguna ni exigir pago por daños y perjuicios por causa de dificultades técnicas o fallos en los sistemas o en Internet.

La Web se encuentra alojada en un data center seguro propiedad de una empresa de alojamiento especializada, y cuya disponibilidad de servicio se encuentra garantizada.

Ante la diversidad de partes implicadas en la prestación del servicio de la página Web, Housers no garantiza la disponibilidad continua del servicio. No obstante lo anterior, y para tratar de evitar al máximo la no disponibilidad del servicio la Plataforma cuenta con un triple sistema de copias de seguridad:

1. Copias de seguridad personalizadas (desarrolladas por Housers) de la base de datos, que se realizan cada hora en diferentes servidores.
2. Copias de seguridad de las transacciones en los e-wallet, a cargo de Lemon Way; y
3. Copias de seguridad diarias diferenciales de todo el servidor virtual donde se encuentra alojada la Plataforma, a cargo de la empresa de alojamiento especializada (ISP).

Asimismo, en caso de cese definitivo de la actividad de Housers por cualquier causa, se producirá la terminación de la relación contractual entre Housers y el Inversor conforme a lo señalado en la Cláusula 12 siguiente. En tal supuesto, el Inversor reconoce que dicha terminación no afectará a lo previsto en el Contrato que, en su caso, se haya suscrito con el Promotor, y/o sus socios, que mantendrá su vigencia durante el plazo establecido en dicho contrato y se regirá por lo previsto en el mismo. En tal supuesto, los Inversores deberán coordinar con el Promotor la puesta a su disposición por ésta de los mecanismos adecuados para la comunicación entre los Inversores y el Promotor en el desarrollo de su relación bajo el Contrato, sin que los Usuarios tengan derecho a reclamar a Housers por ningún concepto.

En caso de que HOUSERS decidiera, por cualquier causa, cesar en su actividad, lo notificará por escrito a inversores y promotores con tres (3) meses de antelación, proponiéndoles una plataforma de financiación participativa sustituta que sucedería a HOUSERS en los derechos y obligaciones asumidos frente a ellos, e indicándoles el procedimiento para proceder a una transición ordenada de una a otra plataforma.

Si HOUSERS no activara dicho mecanismo, inversores y promotores tendrían que relacionarse directamente, esto es, sin la intermediación de una plataforma, sin perjuicio de su derecho a reclamar los daños y perjuicios que, en su caso, les correspondiesen.

Medidas adoptadas por HOUSERS para minimizar el riesgo de fraude y riesgo operacional

HOUSERS mantendrá en todo momento los procedimientos y las políticas necesarias para minimizar el riesgo de fraude en sus operaciones mediante los siguientes medios:

• Medidas para minimizar el riesgo de fraude:
  Considerando el tipo de negocio e inversiones que se realizan contando con sus servicios, la posibilidad de que se dé un fraude puede producirse tanto en la esfera interna como externa de HOUSERS para lo cual tiene implantados los siguientes procedimientos y medidas:
  1. Antes de aceptar la publicación de una Oportunidad en la plataforma, HOUSERS realiza una identificación tanto del activo objeto de la Oportunidad, como del promotor, cruzando los datos sobre ambos tanto con los datos públicos disponibles en los registros oficiales como mediante la solicitud a terceros de la documentación soporte de la Oportunidad necesaria para determinar: (1) la realidad de la misma y (2) que dispone del título y capacidad legal para intermediar. Esta identificación y análisis de la realidad de la Oportunidad incluye:
     • Un análisis del mercado en el que se circunscribe la Oportunidad, que realizan los equipos internos de HOUSERS.
     • HOUSERS realiza comparativas de precios y rentabilidades de la zona por medio de profesionales especializados que permitan comprobar las hipótesis indicadas por el promotor.
     • HOUSERS revisa con los profesionales necesarios los contratos que deberían dar forma a la Oportunidad para asegurarse de la exigibilidad de las obligaciones objeto de los mismos.
     • El análisis de los registros públicos permite a HOUSERS identificar al titular de los activos objeto de la Oportunidad y permite determinar las cargas del mismo, en su caso.
     • HOUSERS estudia las Oportunidades publicadas en la plataforma.
  2. HOUSERS revisa de forma periódica sus sistemas para detectar las operaciones que se realizan utilizando la Plataforma y las casará con la información que recibe del Promotor y las solicitudes desembolsos y pagos que se han realizado con cada Oportunidad con el objeto de que no pueda producirse un uso erróneo o inadecuado de las aplicaciones de la Plataforma por parte de sus empleados, los Inversores o el Promotor.
• Medidas para minimizar el riesgo operacional:
  1. El órgano de administración de HOUSERS conoce cuáles son los principales aspectos de los riesgos operativos, las categorías de riesgos diferenciadas, y aprueba y revisa periódicamente el marco que utiliza para la gestión del riesgo operacional. Este marco ofrece una definición de riesgo operativo válida para toda la empresa y establece los principios para definir, evaluar, seguir y controlar o mitigar este tipo de riesgos.
  2. El órgano de administración de HOUSERS, proporciona a la alta gerencia de forma periódica unas pautas y orientaciones inequívocas sobre los principios en los que se basa el marco de gestión del riesgo operacional y ha aprobado las políticas correspondientes desarrolladas por la alta gerencia. Dichas pautas y orientaciones abarcan el riesgo operativo así como su tolerancia al mismo, en virtud de sus políticas para gestionar estos riesgos y de sus criterios para establecer prioridades entre las actividades desarrolladas a tal efecto, especificando hasta qué punto y de qué manera se transfiere el riesgo operativo fuera de HOUSERS.
  3. De forma recurrente, HOUSERS lleva a cabo una auditoría interna de sus procesos para comprobar que los mismos son eficientes y permiten el desarrollo ordinario de sus actividades conforme a las políticas, pautas y orientaciones aprobadas por su órgano de administración.
  4. La alta gerencia de HOUSERS ha plasmado el marco para la gestión del riesgo operativo establecido por el consejo de administración en políticas, procesos y procedimientos concretos que puedan aplicarse y comprobarse dentro de las distintas unidades de negocio y se ocupa de que los trabajadores de HOUSERS los cumplen adecuadamente.
  5. Como parte de los procesos esenciales que HOUSERS tiene implantados en su operativa están la realización de las siguientes tareas:
     • Estudios de alto nivel sobre el progreso realizado por HOUSERS para alcanzar los objetivos de control del riesgo operacional.
     • Comprobación del cumplimiento de los controles gerenciales.
     • Aplicación de sus políticas, procesos y procedimientos para el análisis, tratamiento y resolución de casos de incumplimiento.
     • Sistema de aprobaciones y autorizaciones documentadas que aseguran la asunción de responsabilidades ante la categoría directiva más adecuada.
     • Comprobación del respeto a los límites o máximos asignados para el riesgo.
     • Establecimiento de salvaguardias para acceder a los activos y archivos, y utilizarlos.
     • Contratación de personal con la experiencia y formación adecuadas.
     • Identificación de líneas de negocio o productos en los que el rendimiento se aleje bastante de lo razonablemente esperado.
     • Comprobación y conciliación periódicas de las operaciones y de las cuentas de HOUSERS.

Cese de actividad de Housers

Como medida ante el hipotético cese de la prestación de servicios, Housers ha suscrito una póliza con la compañía AIG Europe S.A., Entidad inscrita en el Registro Mercantil de Madrid, Tomo 37770, Folio 48, Hoja M- 672859, Inscripción 1 Clave E0226 de la Dirección General de Seguros y Fondos de Pensiones, que contempla la prestación de servicios en caso de cese de actividad como contraprestación por el pago de la Prima adicional.

La Cobertura contratada cubre un importe de hasta 500.000 € en servicios por Cese de Actividad. En caso de Cese de Actividad de la Sociedad, el Asegurador abonará en nombre de la Sociedad los costes necesarios para que se sigan prestando los Servicios a los que se comprometió la Sociedad para los Proyectos de Financiación Participativa que hubieran obtenido financiación antes del Cese de Actividad de la Sociedad, en los términos previstos en la Ley 5/2015, de 27 de abril, de fomento de la financiación empresarial.

Los Servicios a los que se refiere el párrafo anterior se limitarán a los siguientes:

1. La habilitación y mantenimiento de canales de comunicación a distancia para que Inversores y Promotores contacten directamente entre sí.
2. La transmisión a los Inversores de la información que sea facilitada por los Promotores sobre la evolución del Proyecto de Financiación Participativa.
3. La habilitación y mantenimiento de un sistema de intermediación en los pagos, a través de un Tercero autorizado como entidad de pago para prestar tal servicio, por el que se haga llegar al Promotor los fondos de los Inversores, y por los que los Inversores recibirán la remuneración de los capitales invertidos.

En definitiva, mediante la póliza se da continuidad a Housers para seguir gestionando pagos, para posteriormente continuar con la opción de pasar los préstamos a un tercera Plataforma autorizada por CNMV, de forma que con la cobertura del seguro contratado se va a gestionar la transición a otra plataforma. En caso de no encontrar otra plataforma interesada, se mantendría la opción de poner en contacto directamente a promotores e inversores.

Adicionalmente la entidad de servicios de pago Lemon Way, entidad que presta los servicios de pago a Housers, para el caso de cese de actividad de la plataforma, debe continuar brindando los Servicios de pago a los Titulares de Cuenta en las condiciones acordadas en el acuerdo marco hasta que se rescinda efectivamente el Contrato, de forma que la plataforma, tiene la opción de enviar los detalles del Titular de la Cuenta a otro proveedor de servicios de pago dos meses antes de la fecha de terminación efectiva.
De esta forma se asegura la continuidad d ellos pagos hasta la finalización del proyecto.

Por lo que respecta a los proyectos propios que se han publicado en la plataforma y para el caso del cese de actividad, se tratarán los proyectos de forma neutral como uno más de entre todos los proyectos financiados y no cerrados, de forma que les aplica lo señalado anteriormente tanto a efectos de cobertura por la póliza contratada como a lo referente a la Entidad de Servicios de Pago.

Reclamación extrajudicial:

Reclamación extrajudicial de los intereses ordinarios:

Si la Sociedad Promotora prestataria no hace un pago o paga sólo parcialmente la cantidad adeudada en relación con el Préstamo, Housers se pondrá en contacto con la Sociedad Promotora a los efectos de aclarar los motivos del retraso y para solicitar el pago adeudado, de forma que se pueda informar a los inversores de los motivos del incumplimiento y de los plazos estimados de pago. Asimismo, Housers podrá realizar las acciones pertinentes en cuanto al incumplimiento en la devolución del préstamo por parte de la Sociedad Promotora, y si fuera el caso, incluir a la Sociedad Promotora en ficheros de insolvencia patrimonial.

Si pasados 60 días naturales no se hubiera recibido el pago pendiente por el Inversor, Housers enviará un comunicado por burofax apercibiendo a la Sociedad Promotora de la situación de incumplimiento y de la posibilidad de que los mismo sean reclamados judicialmente.

Escenarios contemplados

1. El promotor regulariza la situación inmediatamente. No proceder acción posterior.
2. El promotor no puede pagar inmediatamente o a los pocos días después de la fecha de pago mensual a los Inversores. En este caso Housers se pone en contacto con él para entender su situación y encontrar una solución. En la medida de lo posible, se gestiona el cobro de forma amistosa. Si el promotor experimenta una dificultad temporal se plantean soluciones. Se le solicita un calendario de pagos que debe ser aprobado en Reunión de Prestamistas.
3. No es posible ponerse en contacto con el promotor o contar con su cooperación. En este caso, una vez vencido el préstamo se procederá iniciar el proceso descrito en el punto siguiente.

Reclamación extrajudicial al vencimiento del préstamo:

Si la Sociedad Promotora prestataria, una vez que se cumple la fecha de vencimiento final del préstamo, no hace frente al pago de una o varias cuotas de los intereses devengados y/o de la devolución del principal (deja de hacer el pago o paga sólo parcialmente la cantidad adeudada en relación con el Préstamo), Housers se pondrá en contacto con la Sociedad Promotora para solicitar el pago adeudado, enviando Burofax para solicitud de calendario de pagos. De esta forma se pasa a la reclamación extrajudicial previa a la judicial.

Los pagos que realice la Sociedad Promotora se aplicarán en el orden siguiente:

1. Pago de los intereses moratorios al Inversor;
2. Pago de los intereses ordinarios debidos al Inversor;
3. Pago del principal debido al Inversor;
4. Cobro por parte de Housers de su tarifa de reclamación de impagados (tarifa establecida en la Web).

El concepto (ii) anterior se pagarán por orden de antigüedad, debiéndose pagar una cuota antes de pasar a pagar una cuota más actual. Una cuota se pagará cuando la Sociedad Promotora haya dispuesto fondos para cubrir la totalidad de la misma.

Reclamación extrajudicial/judicial:

Una vez producido el incumplimiento señalado en el punto anterior, se convocará reunión de prestamistas para decidir si se le da 10 días al promotor para presentar propuesta con calendario y compromiso de pagos o no.

Si se aprueba dar diez días para la presentación de ofertas Housers se pondrá en contacto con la Sociedad Promotora por Burofax para solicitar la presentación de una propuesta vinculante con un calendario de pagos para la devolución del préstamo. Dando un plazo de 10 días para la presentación de la misma.

Pasado el plazo de diez días, dicha propuesta se llevará a una reunión de prestamistas para someter la propuesta enviada por la sociedad promotora a votación. Mediante este mecanismo, Housers da la posibilidad a los inversores de elegir entre la opción de aceptar la propuesta planteada por la sociedad promotora o exigir la devolución del préstamo con apoyo de una empresa especializada en recobro.

En el caso de que los inversores decidan optar por aceptar la propuesta planteada por la sociedad promotora, esta tendrá la obligación de cumplir lo estipulado en el calendario de pagos recogido en la propuesta. Si la Sociedad Promotora prestataria no hace frente al pago de alguna de las cantidades acordadas en el calendario de pagos o incumple de algún modo la propuesta, Housers se pondrá en contacto con la Sociedad Promotora a los efectos de aclarar los motivos del retraso y para solicitar el pago adeudado, de forma que se pueda informar a los inversores de los motivos del incumplimiento y de los plazos estimados de pago, procediendo a enviar, al efecto, una notificación por burofax, egarante o cualquier medio que deje constancia.

Si pasados 30 días naturales no se hubiera recibido el pago pendiente por el Inversor, Housers enviará un comunicado por burofax, egarante o cualquier medio que deje constancia, apercibiendo a la Sociedad Promotora de la situación de incumplimiento.

En el caso de que no se haya regularizado la situación en el plazo de 30 días, se convocará asimismo a la reunión de prestamistas para que decidan entre conceder un plazo adicional de otros 10 días para bien, abonar lo adeudado según el calendario aprobado, presentar nueva oferta con calendario y condiciones de pago o exigir la devolución del préstamo con apoyo de una empresa especializada en recobro.

En el caso de que no se haya recibido propuesta en el plazo de 10 días, se convocará asimismo a la reunión de prestamistas para que decidan si quieren exigir la devolución del préstamo con apoyo de una empresa especializada en recobro.

En el caso de que los inversores decidan optar por exigir la devolución del préstamo con apoyo de una empresa especializada en recobro, la empresa de recobro valorará la situación y decidirá si las posibilidades de cobro justifican una reclamación judicial, salvaguardando los intereses de los prestamistas (inversores). El objetivo es recuperar la deuda pendiente de forma bilateral o por vía judicial.

A lo largo del proceso de recobro Housers gestionará la relación con la empresa de recobro e informará de manera periódica y confidencial a todos los inversores del proyecto sobre la evolución del proceso.

Las cantidades finalmente cobradas de la Sociedad Promotora se aplicarán en el orden siguiente:

1. Pago de los gastos de reclamación (a la Empresa de Recobro y a Housers);
2. Pago de la deuda (capital e intereses) a los prestamistas.

1. Causas de resolución
   Son causas de resolución de la relación contractual entre Housers y el Usuario las siguientes:
   1. El impago por parte del Usuario de las tarifas, gastos o comisiones debidos a Housers.
   2. El incumplimiento por parte del Usuario de las obligaciones de información a través de la Web.
   3. Cualquier otro incumplimiento por parte del Usuario de los presentes Términos y Condiciones o de los compromisos asumidos por el Inversor o el Promotor a través de la Web en el proceso de alta, registro o cualquier otro.
2. Consecuencias de la resolución
   Resuelta la relación contractual entre Housers y el Usuario se producirán los siguientes efectos:
   1. El Usuario deberán abonar cuantas cantidades se adeuden a Housers, en su caso, por cualquier concepto por los servicios prestados.
   2. Housers dará de baja al Inversor de la Web.
   3. La resolución de los presentes Términos y Condiciones no afectará a las cláusulas relativas a:
      • Tarifas (con respecto a las tarifas que en su caso se encuentren pendientes por la prestación de los servicios prestados por Housers);
      • Régimen de responsabilidad;
      • Confidencialidad;
      • Propiedad intelectual;
      • Protección de datos;
      • Indemnizaciones; y
      • Resolución de disputas.
   4. El Usuario indemnizarán tanto a Housers como a sus administradores, directores, agentes, filiales, asociados y empleados por cualesquiera pérdidas o costes, incluyendo honorarios razonables de abogados, en los que tuviera que incurrir como consecuencia o en relación con cualquier incumplimiento por parte del Usuario de estos Términos y Condiciones o cualquier ley o derecho de un tercero.
3. Baja voluntaria
   El Usuario pueden solicitar a Housers, en cualquier momento la baja voluntaria en la Web. En este caso, deberá notificarlo a Housers a través de la Web y Housers procederá a dar de baja en el plazo máximo de treinta (30) días a partir del momento en el que se formalice la desinversión.
   
   Serán aplicables las consecuencias de resolución previstas en el apartado anterior en el caso de baja voluntaria por parte del Usuario.
   
   Si el Inversor hubiese suscrito uno o varios Contratos con un Promotor a través de la Web en relación con diferentes Oportunidades, éstos no podrán terminarse salvo por lo dispuesto en dichos Contratos.

• Política Conflicto de Intereses
• Política de Control Interno
• Política de tratamiento de Reclamaciones de Inversores y Beneficiarios
• Política de Prevención de Fraude y de BCFT (Lemonway)
• Política de BCFT (Housers)
• Política de Continuidad de Negocio (Business Continuity Policy)
• Política de Sistemas de Protección y Autenticación

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